Meta 内部信号分化：扎克伯格承认 AI 进展不及预期，新模型自称追平 GPT-5.5

Meta 一场 7 月 3 日的内部员工大会泄露出的两种相互矛盾的信息，正在成为 AI 行业讨论的焦点。CEO 扎克伯格罕见承认，过去四个月里 AI 智能体的发展速度低于预期；而 Meta 超级智能负责人 Alexandr Wang 却在同一场会议上表示，下一代模型代号「Watermelon」已在基准测试上追平 OpenAI 的旗舰模型 GPT-5.5。这两个信号与近期「Meta 卖算力」的传闻叠加，使市场对 AI 算力是否过剩的争论进一步升温。

扎克伯格罕见自我批评：AI 智能体进展比预期慢

据媒体获取的内部录音，扎克伯格在全员会上坦承：「回过头来看，至少在过去四个月里，AI 智能体的发展轨迹并没有按照我们预期的方式加速。」他补充说，公司对「新架构」的布局目前也暂未见成效。

他所指的「新架构」，是 Meta 今年 5 月推行的大规模重组——裁减约 10% 的全球员工，并将约 7000 人转岗至 AI 相关团队。该重组的前提假设是 AI 智能体工具将快速成熟，从而提升公司整体效率。扎克伯格透露，今年一二月筹划重组时，管理层一度「非常担心调整步伐跟不上行业节奏」，并对 Anthropic 的 Claude Code 类工具「超级乐观」。但现实落地速度低于预期，重组执行得也不够「干净利落」，高管在时间节点上出现了误判。

他同时给出一个时间预期：「未来三到六个月内」公司将从 AI 投资中获得「更显著的回报」。

Alexandr Wang：下一代模型「Watermelon」已追平 GPT-5.5

与扎克伯格的谨慎形成对照，超级智能负责人 Alexandr Wang 向员工传递了明显的乐观信号。据两名知情人士透露，Wang 表示 Meta 下一代模型——代号「Watermelon」——已在 AI 基准测试上追平 OpenAI 旗舰模型 GPT-5.5。

Wang 在会上说：「Watermelon 是我们继 Avocado 之后的下一款模型，目前正在训练中；Watermelon 所使用的算力，比 Avocado 高出了一个数量级。」

几个代号之间的关系需要理清：

Avocado 是 Meta 对今年 4 月发布的第一款 Muse Spark 模型的内部代号，基准测试表现不错，但被普遍认为尚未达到 OpenAI、Anthropic 的顶级水平。
Watermelon 是 Avocado 之后的下一代模型，定位直指 OpenAI 与 Anthropic 的前沿。
GPT-5.5 是 OpenAI 今年 4 月发布的模型；OpenAI 上个月底又推出了更新一代的 GPT-5.6，但目前尚未对外全面开放。

值得注意的是，如果 Wang 的说法属实，Meta 追平的是 OpenAI 的次新旗舰，而非最新旗舰。Wang 随后也在 X 平台发文，暗示 Muse Spark 的更新版即将在编程和智能体能力上有「重大提升」，并对用户追问的「对标 Claude Opus 编程模型何时推出」回应称「很快」。

「卖算力」传闻与算力是否过剩之争

内部大会的时间点颇为微妙。就在大会前一天，媒体报道 Meta 正在制定计划，拟推出云基础设施业务，向外部客户出售 AI 算力和模型访问权限。消息一出，Meta 股价单日大涨 8.8%，但全球芯片股随即遭遇大面积抛售——市场担忧的核心是：Meta 出售闲置算力，意味着 AI 芯片需求或已见顶。

扎克伯格在大会上的「进展不及预期」表态，某种程度上被悲观解读为「算力利用不足」的佐证。Meta 股价随后回吐大部分涨幅，周四收跌 4.9%；费城半导体指数同日跌 5.44%，30 只成分股全线下跌，存储 ETF（DRAM）跌 7.94%。

不过，行业研究机构普遍呼吁冷静。SemiAnalysis 在 7 月 3 日的报告中认为，对外租赁算力并不等同于行业拐点或算力过剩，Meta 未来的数据中心与算力采购非但不会放缓，反而将进一步加速。从 Meta 自身披露的资本开支看，今年相关支出已从此前的 1150 亿至 1350 亿美元，上调至 1250 亿至 1450 亿美元，扩张节奏并未放慢。

算力扩张与人才投入同步加码

两类相互矛盾的内部判断，都建立在 Meta 史无前例的资源投入之上。

人才方面：扎克伯格去年任命 Alexandr Wang 领导更名后的 Meta 超级智能实验室，并重金招募名为 TBD 的精英 AI 研究团队，此前报道称 Meta 给顶尖人才开出过数亿美元级薪酬包。
组织方面：5 月裁员 10% 并将 7000 人转岗至 AI 团队，但此举一度引发内部士气担忧。
基础设施方面：上调后的 1250 亿至 1450 亿美元资本开支，是大型科技公司超过 7000 亿美元 AI 技术总支出中的重要组成部分。

截至发稿，Meta 与 OpenAI 均未就泄露内容作出官方回应。

附：员工监控软件将改为自愿加入

同一场大会上，Meta CTO Andrew Bosworth 通报了针对一款争议性员工鼠标跟踪软件的安全审查结果。该软件用于跟踪员工的鼠标移动和数字活动以服务 AI 训练，上月因敏感数据暴露事件被暂停。Bosworth 确认，审查表明没有任何员工数据被纳入 AI 训练，并宣布该程序重新启用后将改为「opt-in」自愿加入模式，不再强制安装。