Sora 退场，国产 AI 视频的拐点时刻

2026 年 3 月，OpenAI 在社交平台简短发文宣告 Sora 退场，结束了这款曾以「东京雨夜」演示震动好莱坞的明星产品的生命周期。几乎同一时间，可灵全球用户破亿、阿里 Wan3.0 公测、字节 Seedance 2.5 上线、MiniMax H3 开源——国产 AI 视频模型不是「把 Sora 赶下台」，而是接过了 Sora 未走完的路线，把竞争焦点从「造枪」切换到「打靶」。

Sora 退场：不是败给对手，而是成本、留存、合规三把刀

将 Sora 退出简单归因为「被国产厂商打败」是一种偷懒的误读。从公开数据看，三重压力几乎同时作用，才让 OpenAI 选择将其从消费级产品线撤下。

成本层面：多方估算 Sora 日均运维成本在千万美元级别，单月算力开支持续过亿；免费用户额度从每月 30 条压缩到 6 条，仍未摆脱「吞金兽」标签。
留存层面：2025 年 12 月下载量环比下降 32%，2026 年 1 月再降 45%；30 日留存约 1%，60 日趋近于零。
合规与版权层面：名人换脸、迪士尼 IP 滥用引发监管收紧，迪士尼原本 10 亿美元的合作出资计划随项目终止一并取消。

更深层的问题在于可控性：用户要求「镜头左推」，模型给出「画面随机抖动」；要求「主角不换脸」，模型却「三帧一换」。在专业工作流中，这种不可复现几乎等于零商业价值。OpenAI 将相关团队转向机器人与世界模型研究，等于承认消费级单体视频生成路线先行熄火。

国产三条路线：从演示到变现

Sora 退场的同一季度，国内三家厂商各自走出互不重叠的路径，共同点是不再以 60 秒 Demo 博取关注，转而争夺日活、ARR，以及能否进入 Photoshop、剪映等专业工作流。

可灵 AI：把模型做成营收。 快手财报显示，可灵 2026 年 Q1 营收 6.5 亿元（同比 300%+），Q2 营收 8.5 亿元（同比 200%+）；2026 年 6 月全球用户突破 1 亿，覆盖 224 个国家和地区，企业客户近 5 万，ARR 接近 5 亿美元。3.0 Omni 走 All-in-One 路线，原生音画同步、多镜头叙事、主体一致性，锚定广告、电商、品牌片等「画质即成交」的场景。

阿里：双模型卡位。 通义万相 Wan3.0 于 2026 年 8 月公测，支持 30 秒直出，是首批接入 doc / xls / ppt / pdf 文档输入的视频生成模型，480P / 720P / 1080P 定价分别为 0.3 / 0.6 / 1.2 元每秒；旗舰线 HappyHorse 在 Artificial Analysis 视觉质量榜单冲入第一梯队，为品牌短剧保留高天花板。阿里试图打通「千问创作—阿里云百炼—企业服务」的完整链路。

字节 Seedance 2.5：隐形态的占有率领先。 2026 年 7 月 31 日发布，支持 30 秒原生直出、50 个全模态参考、局部精准编辑与秒级时间戳控制，火山引擎 API 同步上线，2.0 mini / fast 版本同时降价。徐工、小鹏、灵初智能等将其接入具身智能与智驾预览。字节的策略是用抖音语料与火山引擎算力压低单价，让中小团队与企业工作流都能接入。

H3 开源：平权与洗牌并行

2026 年 7 月 31 日 MiniMax 发布 H3，8 月 3 日将 H3-Base 开源至 Hugging Face。模型支持 2K 分辨率、15 秒时长、原生双声道，文本、图像、音频、视频统一在同一个上下文窗口中处理；Artificial Analysis 视频编辑项排名第一，定价为同类旗舰产品的约 1/3（0.8 元/秒 @ 2K）。昇腾、沐曦、摩尔线程、vLLM、ComfyUI 同日完成适配。

如果说 DeepSeek 的开源平权了语言推理能力，H3 的开源则平权了工业级视频基座的本地化部署权。对中小企业而言，这意味着节省推理费用；对 MiniMax 而言，则是在闭源 API 价格战难以为继时，用社区生态换取企业私有化部署入口的战略动作。

下半场的评判公式

把镜头拉远，2026 年 AI 视频的拐点真正改变的是评价标准：

上半场比的是参数量、Benchmark、Twitter 转发的 Demo 效果；
下半场比的是能否进入剪映时间轴、能否对接千问文档转视频、ARR 是否实打实、能否给客户开出发票。

一部可变现的成片要经过剧本、分镜、资产复用、版本管理、合规水印等多道关卡。单点模型只能解决第一关。国产厂商的集体优势，不在于某一帧更逼真，而在于把模型嵌入 224 国用户、5 万企业客户、抖音电商日均千万条素材的工业流水线，并且能持续运转、管得住、收得回钱。

Sora 退场时，OpenAI 没有点出中国对手的名字，它提到的是「把算力留给世界模型」。而同一周，可灵在快手财报里写下 8.5 亿元季度营收，阿里云将 Wan3.0 的定价表挂上官网，火山引擎后台 Seedance 2.5 的 API 调用量持续增长，H3 在 Hugging Face 冲上热榜第一。AI 视频的「中国时刻」，已经写进财报环比、API 单价与创作者桌面上常驻的那个图标里。