WAIC 现场观察：AI 眼镜热闹背后，谁来定义下一个计算平台？

2026 年 7 月的 WAIC（世界人工智能大会）现场，二十多家 AI 眼镜厂商把西岸国际会展中心的大半个展厅塞得满满当当。每家展台前都围着试戴的观众，工作人员反复擦拭镜片上的指纹——这副画面折射出的，是中国 AI 眼镜产业一极的矛盾：供应链已经就绪到令人咋舌，产品却仍停在「有产品、无品类」的阶段，谁也回答不了「我明天还会不会戴出门」。

珠三角供应链：四十年水位溢出来

AI 眼镜并非凭空冒出的新物种，它是中国消费电子供应链的一次能力溢出。从东莞的镜头模组、江西的光学镜片、江浙的微型电池，到深圳的整机代工，一条完整的产业链已经压缩到极致的响应速度。深圳南山一家 ODM 工厂的陈老板透露：客户上午提修改意见，下午就能拿到样品；从立项到量产，最短一个半月。他随手掰开一条镜腿模组，主控芯片、蓝牙模块、电源管理、麦克风、扬声器全部集成在比手指还细的电路板上。

这套效率背后是高度模块化的「公板公模」体系：

• 全球超过 80% 的智能眼镜制造环节集中在中国；
• 光学显示部件通常吃掉四到五成成本，芯片再吃掉两到三成，两者合计超过七成；
• 至格科技把衍射光波导镜片做到不到 4 克；
• 恒玄 BES2800 已成为 Meta Ray-Ban 的核心芯片方案之一。

供应链越成熟，品牌方出货越快，产品却越趋同——陈老板直言，市面上约 80% 的 AI 眼镜拆开来看里面都差不多。截至 7 月 20 日，已有超过 60 家产业链 A 股公司发布半年报预告，佰维存储、香农芯创等上游芯片企业净利润同比增幅普遍超过 20 倍。

三道围墙：硬件、隐私、留存

厂商们在用各自的方式回答「AI 眼镜应该是什么」，但比路线之争更根本的，是所有玩家都绕不开的三堵墙。

第一堵墙是硬件的「不可能三角」。 重量、续航、性能三者天然互斥：李未可为了把重量压到 26 克，砍掉显示屏与本地高性能芯片；Moonix 做到 14.9 克，主动放弃摄像头与翻译；千问带显示的 S1 眼镜不得不采用热插拔换电设计。2025 年上半年，无屏 AI 眼镜销量同比增长 463%，而带显示产品单次续航普遍只有 2–5 小时——消费者用脚投票，在「能用」和「戴得住」之间毫不犹豫地选择了后者。

第二堵墙是社会信任。 Rokid 工作人员演示「看一眼支付」时，旁边观众嘀咕：「那它是不是也能把我拍下来？」2024 年末，哈佛两名学生用 Ray-Ban Meta 做了一次公开演示：摄像头拍照、人脸识别拿姓名、大模型交叉比对，不到一分钟陌生人住址、电话、职业、亲属全部暴露。Meta 在镜框上加了一颗白色 LED 灯作为拍摄指示，但 9.9 元一张遮光贴就能让这层防线失效。摄像头的存在与消失，本身就是这个品类的结构性死结。

第三堵墙最软也最硬，藏在消费者脑子里。 雷鸟创新 CEO 李宏伟在发布会上透露，AI 眼镜上线超过 200 个新功能，但用户长期使用率连 6% 都不到；京东、天猫退货率 30%–40%，抖音渠道高达 50%。翻译功能只有出国才用得上，拍摄一周就失去新鲜感，语音助手问天气还不如掏手机。行业拼命解释「我能做什么」，用户心里想的却是「我为什么需要它」。

三堵墙彼此加固，形成闭环：硬件缺陷强化隐私焦虑，隐私焦虑压缩使用场景，场景缺失让用户找不到价值，价值缺失反过来削弱品牌投入资源突破硬件的动力。

品类定义：千亿赛道的钥匙

WAIC 闭馆后，记者在场馆门口遇到一位行业研究员，对方一句话耐人寻味：阿里、腾讯、字节——三家公司给出了三种不同的 AI 眼镜答案，但谁也没有真正说服市场。阿里千问把 AI 眼镜升级为智能体眼镜，强调全天候感知与主动服务；李未可联合腾讯云 WorkBuddy 发布 X-AI 记忆眼镜，押注长期记忆；字节第一代豆包 AI 眼镜据传被内部叫停，五千万研发投入与规划的 10 万台产能全部归零，理由是「产品跟市面方案太像」。

全球市场正在进入新一轮卡位：

• 2026 年全球 AI 眼镜出货量预计突破 1600 万台，Meta 一家吃掉约六七成；
• 苹果预计 2027 年发布首款 AI 眼镜；
• 谷歌 Android XR 生态正在成型；
• 三星 Galaxy Glasses 蓄势待发。

历史反复验证一件事：Google 不是第一个搜索引擎，iPod 不是第一个 MP3，淘宝不是第一个电商——它们胜出的原因只有一个，率先完成品类定义。扎克伯格为 Meta 眼镜给出的定义是「AI 眼镜就是眼镜本身」，指向「像买墨镜一样买 AI 眼镜」。这个定义未必正确，但足够清晰。国内厂商目前还在各自为战：李未可押注长期记忆，想成为「第二大脑」；Rokid 力推 YodaOS 操作系统，搭建不让安卓与 iOS 插手的新生态；Moonix 死磕 14.9 克极致轻量。

没有哪条路明显对了，也没有哪条明显错了。真正决定胜负的条件不会变：谁能率先回答「AI 眼镜到底是什么」，谁就拿到定义这个千亿赛道的钥匙。在那之前，WAIC 的聚光灯打得再亮，也只是把行业在黑暗中摸索的窘境照得更清楚。